Grönland Gerginliği: Altın Rekor, Borsalar Dalgalı

IMF’nin Türkiye ekonomisi için yukarı yönlü revize ettiği büyüme beklentisi ve ülkenin risk priminde görülen düşüş, Borsa İstanbul’u küresel eğilimlerden pozitif şekilde ayrıştırıyor ve endeksin rekor seviyeleri görmesine zemin hazırlıyor.

Dünya genelindeki finansal piyasalar, özellikle ABD ile Avrupa Birliği ve NATO ülkeleri arasında gerilime yol açan Grönland’ın ilhakına yönelik girişimlerin yarattığı belirsizlik nedeniyle baskı altında. Yatırımcılar, hem ticaret hem de olası risklerin etkisiyle daha temkinli davranırken, bu durum hisse senedi ve tahvil piyasalarında negatif bir seyrin hâkim olmasına neden oluyor.

Yılın ilk ayında, küresel piyasalarda risk algısı ve artan ticari gerilimler nedeniyle yükseliş gösteriyor. Özellikle ABD Başkanı Donald Trump’ın Grönland’ı almak için girişimde bulunmalarına karşı çıkan 8 Avrupa ülkesine ek gümrük vergisi uygulayacağını duyurması, piyasalarda belirsizliği artırdı.

Ticari Riskler Küresel Piyasaları Etkiliyor

Trump’ın bu gümrük vergilerini uygulayıp uygulamayacağı, yatırımcılar tarafından yakından izleniyor. Bununla birlikte ABD’nin Venezuela’ya yönelik olası müdahalesi göz önüne alındığında, Grönland’a yönelik olası bir askeri hamle endişesi yatırımcıların riskli varlıklardan uzaklaşmasına yol açıyor. NBC’ye verdiği röportajda, Grönland’ı ele geçirme konusunda güç kullanıp kullanmayacağı sorusuna Trump, “Yorum yok.” şeklinde yanıt verdi.

Siyasi gelişmelerin yanı sıra, şirketlerin açıklayacağı bilançolar da yatırımcıların odağında bulunuyor. Geçen hafta büyük Amerikan bankalarının bilanço sonuçlarının karışık gelmesinin ardından, piyasalar ABD ekonomisinin mevcut durumu hakkında daha fazla bilgi edinmek için açıklanacak bilançoları dikkatle takip ediyor.

Uluslararası Para Fonu (IMF), bu yıl için küresel ekonomik büyüme tahminini yüzde 3,1’den yüzde 3,3’e yükseltti. Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings ise ABD’nin Avrupa müttefiklerine Grönland ile ilgili gümrük vergisi uygulama tehdidinin, Avrupa’daki riskleri artırdığını bildirdi. Dünya Ekonomik Forumu’nun (WEF) 56. Yıllık Toplantıları “Diyalog Ruhu” temasıyla Davos’ta başladı. Piyasalarda Trump’ın Davos’ta yapacağı açıklamaların yön belirleyici olacağı öngörülüyor.

Bunun yanında İran kaynaklı riskler de küresel piyasalardaki satış baskısını artıran önemli bir unsur. ABD merkezli İran İnsan Hakları Aktivistleri Haber Ajansı (HRANA), ekonomik sorunlar nedeniyle başlayan protestolarda hayatını kaybedenlerin sayısının 4 bin 29’a ulaştığını bildirdi.

ABD Yüksek Mahkemesi’nin bugün açıklayacağı karar paketinde, Trump’ın gümrük vergisi tarifelerinin yasallığını inceleyen davalar da yer alıyor. Bu gelişmeler ışığında, ticaret savaşı endişeleri tekrar yükselirken, ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi 3 baz puan artışla yüzde 4,26’ya ulaştı, dolar endeksi ise yüzde 0,5 düşüşle 98,9 seviyesinde seyrediyor.

Altının ons fiyatı 4.697,7 dolarla rekor seviyeye çıkarken, Brent petrolün varil fiyatı yüzde 0,3 düşüşle 63,4 dolar seviyesinde işlem görüyor. ABD’de dün borsalar “Martin Luther King Jr. Günü” nedeniyle kapalıydı; endeks vadeli kontratlar ise güne düşüşle başladı.

Avrupa Borsaları Misilleme Endişeleriyle Düşüşte

AB Komisyonu sözcüsü Olof Gill, ABD’nin Grönland’a destek veren Avrupa ülkelerine ek gümrük vergisi uygulaması durumunda, AB’nin gerekli her türlü önlemi alacağını ve ekonomik çıkarlarını koruyacağını belirtti. Ayrıca, AB ülkelerinin Trump’ın kararına karşılık 93 milyar avroluk ek gümrük vergisi uygulamaya hazırlandığı haberleri yayıldı.

AB liderleri, söz konusu gümrük vergisi tehdidinin ardından 22 Ocak’ta olağanüstü zirvede bir araya gelecek. Makroekonomik açıdan Avro Bölgesi’nde yıllık enflasyon, kasımda yüzde 2,1 iken aralıkta yüzde 1,9’a geriledi. Aylık bazda ise aralıkta enflasyon yüzde 0,2 olarak gerçekleşti.

Bu gelişmelerle birlikte Avrupa borsaları negatif bir seyir izledi. İngiltere’de FTSE 100 yüzde 0,39, İtalya’da FTSE MIB 30 yüzde 1,32, Fransa’da CAC 40 yüzde 1,78 ve Almanya’da DAX 40 yüzde 1,34 değer kaybetti. Endeks vadeli kontratlar güne düşüşle başladı.

Asya Borsaları Çoğunlukla Düşüşte

Asya piyasalarında da riskler ve Japonya’daki siyasi gelişmeler etkili oldu. Japonya Başbakanı Takaiçi Sanae, Temsilciler Meclisi’ni 23 Ocak’ta feshedeceğini açıklayarak erken seçim sinyali verdi. Bu açıklama sonrası Japonya borsasında düşüşler öne çıktı.

Japonya Merkez Bankası’nın (BoJ) cuma günkü faiz kararı toplantısında büyüme tahminlerini artırması ve gelecekte faiz artırımlarına hazır olduklarını duyurması bekleniyor. Takaiçi’nin mali genişlemeyi savunması, enflasyonist baskıları artıracağı endişesi yaratıyor ve bu durum BoJ’un ileride faiz artırımına gitmesine yol açabilir.

Çin Merkez Bankası ise 1 yıllık kredi faiz oranını yüzde 3, 5 yıllık kredi faiz oranını yüzde 3,50’de sabit tuttu. Bu gelişmelerle, Japonya’da Nikkei 225 yüzde 1,2, Hong Kong Hang Seng endeksi yüzde 0,1, Şanghay Bileşik endeksi yüzde 0,3 değer kaybederken, Güney Kore Kospi endeksi yüzde 0,2 artışla 4.923,53 puanla rekor seviyeye ulaştı.

Borsa İstanbul Rekorlarla Yoluna Devam Ediyor

BIST 100 endeksi, dünkü işlemlerde yüzde 0,63 değer kazanarak 12.747,88 puandan kapandı ve tüm zamanların en yüksek kapanışını gerçekleştirdi. Borsa İstanbul VİOP’ta BIST 30 endeksine dayalı şubat vadeli kontrat ise yüzde 0,2 düşüşle 14.445 puandan tamamlandı.

Dolar/TL yatay bir seyir izleyerek 43,2565’ten kapanış yaptı, bugünkü açılışta 43,2770 seviyesinden işlem görüyor. IMF, Türkiye ekonomisi için 2026 büyüme tahminini yüzde 3,7’den yüzde 4,2’ye, gelecek yıl içinse yüzde 3,7’den yüzde 4,1’e yükseltti.

Analistler, bugün yurt içinde açıklanacak konut satışları ve uluslararası yatırım pozisyonu verilerinin, yurt dışında ise Almanya Üretici Fiyat Endeksi ve Avro Bölgesi cari işlemler dengesi verilerinin piyasalar açısından belirleyici olacağını ifade ediyor. Teknik açıdan BIST 100 endeksinde 12.900 ve 13.000 puan direnç, 12.600 ve 12.500 puan destek seviyeleri olarak öne çıkıyor.

Bugün Takip Edilecek Önemli Veriler

10.00 Türkiye, Aralık ayı konut satışları

10.00 Türkiye, Kasım ayı uluslararası yatırım pozisyonu

10.00 Türkiye, Aralık ayı Yurt Dışı Üretici Fiyat Endeksi

10.00 Almanya, Aralık ayı Üretici Fiyat Endeksi

10.00 İngiltere, Kasım ayı işsizlik oranı

12.00 Avro Bölgesi, Kasım ayı cari işlemler dengesi

12.45 İngiltere, BoE Başkanı Bailey’in konuşması

13.00 Avro Bölgesi, Ocak ayı ZEW ekonomik güven endeksi

13.00 Almanya, Ocak ayı ZEW ekonomik güven endeksi